Täna seisavad paljud struktuurid oma töö käigus silmitsi sellise probleemiga nagu maksete hilinemine. Samas viitavad kaasaegse turu tingimused vaba raha vajadusele pideva tootmisprotsessi tagamiseks. Just faktooring (faktooringuoperatsioonid) kui finantseerimisvahend, mille kasutamisel pangaasutus omandab teatud tasu eest ostjale tarnija nõuded, vähendab oluliselt vaba käibekapitali vajadust. Nii või teisiti võimaldab see ettevõtetel saavutada turul konkurentsivõimet, sest müügimahud kasvavad tohutult.
Miks faktooringut vaja on
Esimeses peatükis mõelge faktooringuoperatsioonide olemusele. Faktooringu all tuleks mõista teatud liiki finantstehinguid, mille käigus pangaasutus või spetsialiseerunud struktuur lunastab rahalisi nõudeid võlgniku vastu. Seega nõuab pank ise teatud summa ulatuses võlakohustusi müüja, see tähendab võlausaldaja kasuks.preemiad.
Pankade tagatis- ja faktooringoperatsioonidel on põhimõtteline erinevus. Viimast tuleks käsitleda kui laenuandjapoolset otsest üleminekut õigusele nõuda laenusaaj alt võlakohustuste tagastamist. Tegur omandab selle õiguse. Muide, see sõna pärineb ingliskeelsest tegurist - "vahendaja, vahendaja, agent". Tavaliselt esindab seda spetsialiseeritud või finantsfaktori struktuur. Kommertspank võib teha ka faktooringutoiminguid.
Teenuste mitmekesisus
Tänapäeval on maailma praktikas järgmised faktooringuteenused:
- Võlausaldaja maksenõuete omandamine faktooringufirma või kommertspanga poolt otse laenuvõtjale.
- Teenuste kompleksi osutamine võlausaldajale faktori poolt, mis sisaldab lisaks võlakohustuste nõudeõiguse loovutamisele raamatupidamist, võlgniku finantsseisundit puudutava jooksva teabe analüüsi, reklaami, transpordi-, lao- ja õigusteenused, samuti riskikindlustuse krediidiplaani tagamine.
Operaatorid
Te peaksite teadma, et faktooringuteenustega on seotud kolm struktuuri:
- Faktoring (võib olla ka pangaasutuse faktooringuosakond). See on spetsialiseerunud ettevõte, mis võtab vastu arveid klientidelt (kaubatarnijad,võlausaldajad).
- Klient (turustatavate toodete tarnija, laenuandja).
- Ettevõte, mis on laenuvõtja ehk teisisõnu kaubandusliku toote tarbijaettevõte.
Preemiategur
Soovitav on rääkida faktooringorganisatsiooni töötasust. Tulenev alt asjaolust, et kogu arvete tasumata jätmisega kaasnevate riskide portfell on kommertspanga või muu faktooringustruktuuri kanda, maksab see kliendile reeglina kuni 80-90 protsenti kogusummast. Ülejäänud võlakohustused moodustavad reservi, mis tagastatakse pärast seda, kui võlgnik-võlgnik on kogu võlasumma tasunud.
Faktooringuoperatsioonide riskid on üsna suured. Seetõttu nõuab tegur (kommertspank või spetsialiseerunud ettevõte) kliendilt järgmisi tasusid:
- Faktooringu vahendustasu. Vene Föderatsioonis varieerub selle summa 15–20 protsenti arve summast ja välismaal - 1,5–3 protsenti. Oluline on lisada, et vahendustasu suurus on pöördvõrdeline võlakohustuste summaga (summa on rohkem - protsent väiksem), vajaliku vahendustegevuse mahuga, aga ka riskitasemega.
- Laenuintress. See võetakse kliendile makstud ettemakse päevajäägilt kogutud liiki arvete arvelt. Peaksite teadma, et intresside sissenõudmine toimub rangelt alates ettemakse tegemise hetkest kuni võla täieliku tagasimaksmiseni. Sel juhul ületab intressimäär reeglina lühiajaliste laenude intressimäära 1,5–2,5% ja Vene Föderatsiooni keskpanga intressimäära 1–2%.
Faktooringutoimingute tüübid
Järgmisena on soovitatav kaaluda faktooringuga seotud toimingute liike. Seega on tänapäeval olemas rahvusvahelised ja riigisisesed, regressiõigusega ja ilma, avatud ja suletud, aga ka otsesed ja kaudsed toimingud. Toiminguid võib pidada sisemisteks, kui tegur, ostja ja tarnija asuvad samas riigis. Rahvusvahelise plaani toimimine eeldab, et üks neist on lepingu sõlmimise ja faktooringuprotsessi väljatöötamise ajal teises riigis.
Avatud ja suletud faktooring
Toimingut loetakse faktooringuks, kui see hõlmab tarnijat, ostjat ja tema subjektiivses koosseisus olevat tegurit. Tavapärane (avatud) tüüp viitab tarnija poolt faktorettevõtte turustatavate toodete kõrvaldamise dokumentatsiooni määramisele, tingimusel et faktooringustruktuuri osalemisest maksja (võlgniku) arveldustes on kohustuslik teavitamine. Oluline on lisada, et teavitamine toimub arvel oleva kande kaudu tegurile (spetsialiseerunud ettevõte või pangaasutus) jooksva makse suuna kohta.
Kaasaegsetes tingimustes võib selleks olla klienditeenindussüsteem, mis koosneb arveldustest ostjate ja tarnijatega, raamatupidamisteenustest, kindlustuslaenudest jne. See süsteem võimaldab kliendiettevõttel täielikult keskenduda tootmisprotsessile ning minimeerida sellega seotud kulusidturustatava toote müük.
Samuti on suletud faktooringuoperatsioonid. Vastasel juhul nimetatakse neid konfidentsiaalseteks. Selliseid finantsteenuseid iseloomustab asjaolu, et võlgnikku ei teavitata faktooringfirma võla sissenõudmisest. Olgu lisatud, et täna on suletud faktooringuteenuste tariif veidi kõrgem kui vastavate avatud planeeringuga teenuste tasu.
Regressi- ja regressivaba faktooring
Nagu selgus, võivad faktooringutoimingud olla nii tagasinõudeõigusega kui ka ilma. Teguril on õigus nõuda tarnij alt (võlausaldaja) varem üle kantud rahasummade tagasimaksmist juhul, kui maksja (laenusaaja) keeldub täitmast oma kohustusi laenu tagasimaksmisel või tarnitud turustatavate toodete eest tasumisel. Selle tulemusena ei lakka saaja (võlausaldaja) pärast regressi faktooringulepingu allkirjastamist realiseerunud võlanõuetega seotud krediidiriske kandmast.
Tuleb öelda, et regressivaba faktooringuleping on täna pigem erand kui reegel. Regressivaba faktooringu toiming ütleb, et faktooringufirma peab juhul, kui maksja (laenusaaja) ei täida oma rahalisi kohustusi kindlaksmääratud aja jooksul, tasuma kõik võlgade sissenõudmisega seotud kulud tarnija (võlausaldaja) kasuks. Reeglina varieerub see ajavahemik 30 kuni 90 päeva. Seega ilma regressiõiguseta faktooringuteenuse lepingu puhul tarnija (võlausaldaja) eiomab krediidiriske, mis on seotud tema poolt müüdud ostja (laenuvõtja) faktooringunõuetega.
Faktooringutoimingute arvestus
Nagu selgus, võivad faktooringutoimingud olla nii avatud kui ka suletud. Sõltuv alt sellest tegurist on selliste tehingute raamatupidamises kajastamise protsessis reeglina mõned nüansid. Välisriikides rakendatav rahaline faktooring põhineb peamiselt kommertslaenul tarnitud kauba eest 1–3 kuu võrra edasilükatud makse vormis või selle suhete vormis laenude ja arvelduste vormis ettevõtete vahel. ostja ja müüja, võlgnik ja võlausaldaja kui avatud konto.
Tarnija poolt avatud konto reeglite kohaselt ostjale laenu andmine ja maksete tegemine sellel kujul on seotud riskiga tasuda turustatavate toodete eest õigeaegselt või üldse mitte maksta, sest dokumentatsiooni kättesaamisel ei tekita ostja tarnijale võlakohustusi. Selle riski võtab pangaasutus või faktooringfirma, olles tasumata nõuete omanik. Pärast makse laekumist faktooringustruktuurilt eelnev alt määratud aja jooksul, millest on maha arvatud vastav tasu, saab tarnija alustada arveldusplaanide koostamist juba oma võlausaldajatega.
Faktooring globaalsel turul
Tänapäeval on faktooringuoperatsioonid saanud üsna laialdaseltlevitamine maailmaturul. Nende maht on hinnanguliselt umbes 260-270 miljardit dollarit aastas. Selle põhjuseks pole mitte ainult eelised, mida see ettevõte selles osalevatele partneritele pakub, vaid ka 1988. aastal Ottawas rahvusvahelise finantsesinduse konventsiooni heakskiitmine. Selle dokumendi koostas Rahvusvaheline Eraõiguse Unifitseerimise Instituut, see on mugav selle poolest, et sellega saab lahendada kõik faktooringuprobleemid ja kõigi osalejate nüansid korraga.
Faktooring Venemaal
Olgu öeldud, et täna ei ole Venemaa veel konventsiooniga ühinenud, millest rääkisime eelmises peatükis. Sellele vaatamata on mitmed faktooringu põhisätted käesoleva konventsiooni vaimus lahendatud Vene Föderatsiooni tsiviilkoodeksis. Seega võivad vastav alt tsiviilõigusele finantsvahendajana sõlmida finantseerimislepinguid rahaliste vahendite loovutamise vastu pangaasutused, muud krediiditüüpi organisatsioonid, aga ka muud ärilised struktuurid, millel on litsents (eriluba) vedamiseks. välja vastavad tegevused.
Faktooringuleping
Faktooringuteenuse leping on loovutamise erijuhtum, st võlausaldaja õiguste üleandmine teisele isikule, finantsvahendajale. Tüüpilise üldise tsiviiltsessiooni alusel õiguste ülemineku korral vastutab võlausaldaja reeglina ainult loovutatud rahalise nõude kehtetuse, kuid mitte selle täitmise eest. Faktooringufirma ja kliendi suhetes küsimus, keskannab võlgniku võimaliku arvete tasumata jätmisega seotud riske, on otsustatud faktooringulepingus ja on kliendi jaoks põhimõttelise tähtsusega.
